Reservas bancarias: descripción general, requisitos, pautas

 

¿Qué son las reservas bancarias?

Las reservas bancarias son las reservas de efectivo mínimas que las instituciones financieras deben mantener en sus bóvedas en un momento dado. Los requisitos mínimos de reserva de efectivo para las instituciones financieras de cada país son establecidos por el banco central de ese país.

Reservas bancarias

Por ejemplo, el Reserva Federal es responsable de establecer los requisitos para las instituciones financieras en los Estados Unidos. Del mismo modo, el Banco de la Reserva de India (RBI) es el órgano de gobierno equivalente para las instituciones financieras en India.

Requisitos de reserva bancaria

Los requisitos de reserva bancaria se establecen como una regulación de supervisión para garantizar que las principales instituciones financieras posean suficientes liquidez para retiros y obligaciones y para resistir el impacto de condiciones de mercado imprevistas.

Las reservas de efectivo mínimas generalmente se establecen como un porcentaje fijo de los depósitos de un banco y se pueden calcular utilizando el índice de reservas. Por ejemplo, si una institución financiera tiene $ 1,000,000 en depósitos y el índice de reserva se establece en 10%, entonces la reserva de efectivo mínima que la institución financiera debe mantener es $ 100,000 ($ 1,000,000 * 10%).

Requisito de reserva = Ratio de reserva * Depósitos totales

En algunos casos, las instituciones financieras no pueden cumplir con su requisito de reserva por sí mismas. En tales casos, pueden obtener préstamos de otras instituciones financieras con exceso de reservas al tarifa nocturna. La tasa a un día, o tasa bancaria, es la tasa a la que las instituciones financieras se piden prestado unas a otras. La tasa es generalmente cercana o igual a la tasa objetivo establecida por el banco central del país.

Directrices para establecer el coeficiente de reserva

Los bancos centrales de cada país son responsables de establecer el coeficiente de reservas. Si bien cada país sigue un marco ligeramente diferente para establecer el índice de reservas, el criterio principal es el tamaño / monto de los depósitos. Los bancos con cuentas más grandes están sujetos a requisitos de coeficiente de reserva más elevados.

Los bancos generalmente se agrupan en categorías predeterminadas según su tamaño e importancia general para la economía. Cada categoría está sujeta a un coeficiente de reserva diferente y, por lo tanto, el coeficiente de reserva de un banco en particular depende de la clasificación a la que pertenece el banco.

Requisitos de reserva y política monetaria

Los bancos centrales a nivel mundial utilizan el coeficiente de reserva como una herramienta clave para implementar la política monetaria y controlar la oferta monetaria y las tasas de interés. Un cambio en los requisitos del coeficiente de reserva puede decir mucho sobre la política monetaria que los bancos centrales planean implementar en un futuro próximo.

Un coeficiente de reserva más bajo significa que los bancos tienen más capital disponible para préstamos. Implicaría un aumento de la oferta monetaria en una economía. Cuando aumenta la oferta monetaria, las tasas de interés bajan. Del mismo modo, un coeficiente de reserva más alto conduce a una disminución de la oferta monetaria y un aumento de las tasas de interés.

Si bien los bancos centrales establecen tasas objetivo, no pueden obligar a los bancos a implementar la tasa. Sin embargo, pueden controlar indirectamente las tasas de interés modificando los requisitos de reserva y cambiando la oferta monetaria en la economía. En períodos de recesión, los bancos centrales pueden reactivar la economía reduciendo el coeficiente de reservas. Hacerlo aumentará la oferta monetaria en la economía y disminuirá las tasas de interés, lo que impulsará el gasto y las inversiones en la economía.

De manera similar, para evitar que la economía se sobrecaliente durante los períodos inflacionarios, los bancos centrales pueden aumentar los requisitos de reserva para los bancos. Conducirá a una disminución de la oferta monetaria y a un aumento de las tasas de interés, lo que finalmente ralentizará la inversión en la economía.

Reservas bancarias y operaciones de mercado abierto

Las operaciones de mercado abierto se refieren al fenómeno de los bancos centrales que compran y venden valores gubernamentales en el mercado abierto. Además de cambiar los requisitos de reserva, los bancos centrales también pueden utilizar operaciones de mercado abierto para controlar la oferta monetaria y las tasas de interés en la economía.

Si los bancos centrales aspiran a política monetaria expansiva, pueden comprar bonos del tesoro público de instituciones financieras en el mercado abierto. Conduce a una entrada de efectivo para las instituciones financieras, lo que les permite aumentar los préstamos. A medida que crece la oferta monetaria en la economía, las tasas de interés bajan y los consumidores y las empresas pueden obtener más crédito para realizar compras e inversiones.

De manera similar, los bancos centrales pueden llevar a cabo una política monetaria contractiva vendiendo bonos del Tesoro público en el mercado abierto. Saca dinero de la economía. A medida que disminuye la oferta monetaria en la economía, los bancos cobran tasas de interés más altas sobre los préstamos, lo que dificulta que los consumidores y las empresas obtengan crédito. Tal movimiento ralentiza el consumo y la inversión y evita que la economía se sobrecaliente.