Dividendo acelerado: descripción general, ejemplos, ejemplos de cálculos

¿Qué es un dividendo acelerado?

Un dividendo acelerado es un dividendo que se paga antes de un cambio en la forma en que se tratan los dividendos, como un cambio en la tasa de impuesto de dividendos. Los pagos de dividendos se realizan anticipadamente para proteger accionistas y mitigar el impacto negativo que conlleva un cambio en la política de dividendos.

Dividendo acelerado

Nueva Política de Dividendos Tributarios

Considere el siguiente ejemplo:

El 6 de abril de 2016, el Tesoro del Reino Unido introdujo una nueva tasa impositiva sobre los dividendos. Bajo la nueva política, las primeras £ 5,000 de ingresos por dividendos no están gravadas. Por encima de esa cantidad, el contribuyente básico debe pagar el 7.5%, el contribuyente de tasa alta debe pagar el 32.5% y el contribuyente de la tasa adicional debe pagar el 38.1% en impuestos. La nueva estructura fiscal eleva la tasa impositiva marginal en alrededor de un 6% para la mayoría de los accionistas.

El ejemplo anterior es un caso en el que los propietarios de empresas considerarían pagar un dividendo acelerado. (Pagar impuestos antes del 6 de abril ahorraría a los accionistas mucho dinero en el pago de impuestos).

Ejemplos prácticos de un pago de dividendos acelerado

Propietario de un pequeño negocio

Reserva distribuible de Sam después de restar salario y el impuesto de sociedades es de £ 30.000. Recibe un salario de £ 10,000 al año y una asignación personal de £ 7,000.

Nuevo cálculo de dividendos fiscales:

(10,000 + 30,000) – 7,000 = 33,000 – 5,000 = 28,000 * 0.075 = £ 2,100

Propietario de un pequeño negocio

En el caso de Sam, un dividendo acelerado no es la mejor opción. Una razón es que un pago anticipado de dividendos podría colocarlo en la categoría impositiva más alta. Alternativamente, es posible que se requiera una autoevaluación de impuestos debido al dividendo acelerado, y Sam podría terminar pagando un impuesto superior a £ 2,000.

Propietario de una gran empresa

Zack, propietario de una gran empresa, extrae 600.000 libras esterlinas como dividendos. Las reservas distribuibles son £ 1.300.000.

Propietario de una gran empresa

Los impuestos totales adeudados por Zack son £ 567,300. Si Zack eligió pagar la reserva distribuible completa de £ 1,300,000 como reserva de dividendos antes de abril de 2016, a continuación se muestra cómo se verá el desglose de impuestos:

Ejemplo de tabla de impuestos

Si bien es poco probable que se produzcan ahorros fiscales tan grandes en el mundo real, al pagar la reserva total de dividendos de 1.300.000 antes del 6 de abril de 2016, Zack puede ahorrar 50.050 libras esterlinas en pagos de impuestos totales (567.300 – 517.250).

En el caso de una gran empresa en la que se paga un gran dividendo, un pago de dividendos acelerado para ayudar a mitigar los efectos de los cambios en el tratamiento de los dividendos puede resultar beneficioso.

Evitar responsabilidades causadas por un pago de dividendos acelerado

1. Contribuciones a las pensiones

Una forma de evitar las obligaciones tributarias derivadas del pago de un dividendo acelerado es realizar aportaciones a las pensiones. Muchas personas consideran que las contribuciones a las pensiones son una alternativa atractiva cuando existen altas tasas impositivas sobre los dividendos porque permiten que una persona desvíe una gran parte de sus ingresos a una cuenta libre de impuestos. Los impuestos que gravan los ingresos de las pensiones cuando se paguen se basarán en las tasas impositivas anteriores.

2. Pago de donaciones

Otra opción para evitar las altas tasas impositivas es un pago de ayuda de regalo. Los pagos de obsequios ayudan a ampliar la banda de tasa básica del impuesto sobre la renta para las personas. La única estipulación es que los pagos deben realizarse en el año anterior a la declaración del dividendo. Dado que la nueva tasa impositiva entraría en vigencia en abril de 2016, todos los pagos de donaciones deberían haberse realizado antes de la fecha de vencimiento para obtener una desgravación fiscal y extender la banda de la tasa básica.

Palabra final

Aunque un dividendo acelerado parece ventajoso para algunos, ya que ayuda a evitar grandes pagos de impuestos sobre los dividendos, no siempre es la mejor opción. Como se ve en el ejemplo con el propietario de una pequeña empresa, declarar un dividendo acelerado en realidad puede conducir a pagos de impuestos más altos en el futuro debido al impuesto de autoliquidación. El tamaño de la empresa y su situación financiera deben tenerse en cuenta antes de pagar un dividendo acelerado.

Más recursos

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  • Ratio de pago de dividendos
  • Dividendo vs recompra / recompra de acciones
  • Fecha ex dividendo
  • Modelo de descuento de dividendos de períodos múltiples