Crisis financiera mundial 2008-2009: descripción general, burbuja de mercado, secuelas

 

¿Qué es la crisis financiera mundial de 2008-2009?

La crisis financiera global de 2008-2009 se refiere a la enorme crisis financiera que el mundo enfrentó de 2008 a 2009. La crisis financiera pasó factura a personas e instituciones de todo el mundo, y millones de estadounidenses se vieron profundamente afectados. Las instituciones financieras comenzaron a hundirse, muchas fueron absorbidas por entidades más grandes y el gobierno de los Estados Unidos se vio obligado a ofrecer rescates para mantener a flote muchas instituciones.

La crisis, a menudo conocida como «La Gran Recesión», no ocurrió de la noche a la mañana. Hubo muchos factores presentes que llevaron a la crisis, y sus efectos perduran hasta el día de hoy. Echemos un vistazo a un breve resumen de la crisis financiera mundial de 2009-2009.

Crisis financiera mundial 2008-2009

Resumen:

  • La crisis financiera mundial de 2008-2009 se conoce como «La gran recesión».
  • Comenzó con la burbuja del mercado de la vivienda, creada por una abrumadora carga de valores respaldados por hipotecas que agrupaban préstamos de alto riesgo.
  • Los préstamos imprudentes llevaron a un número sin precedentes de préstamos en mora; En conjunto, las pérdidas llevaron a muchas instituciones financieras a quebrar y exigir un rescate gubernamental.
  • Se hicieron esfuerzos para reactivar la economía a través de la Ley de Recuperación y Reinversión Estadounidense de 2009.

La burbuja del mercado inmobiliario

La base de la crisis financiera mundial se construyó sobre la base de la burbuja del mercado inmobiliario que comenzó a formarse en 2007. Los bancos y las instituciones crediticias ofrecieron tasas de interés bajas sobre las hipotecas y alentaron a muchos propietarios a obtener préstamos que no podían pagar.

Con todas las hipotecas inundadas, los prestamistas crearon nuevos instrumentos financieros llamados valores respaldados por hipotecas (MBS), que eran esencialmente hipotecas agrupadas que luego podían venderse como valores con una carga de riesgo mínima debido al hecho de que estaban respaldadas por swaps de incumplimiento crediticio (CDS). Los prestamistas podrían entonces transferir fácilmente las hipotecas y todo el riesgo.

Las regulaciones obsoletas que no se aplicaron rigurosamente permitieron que los prestamistas se descuidaran con suscripción, lo que significa que no se pudo establecer ni garantizar el valor real de los valores.

La burbuja estalla

Los bancos comenzaron a otorgar préstamos imprudentemente a familias e individuos sin verdaderos medios para cumplir con las hipotecas que les habían otorgado. Estos préstamos de alto riesgo (subprime) se agruparon inevitablemente y se pasaron por la línea.

A medida que los paquetes de hipotecas de alto riesgo aumentaron en número en un grado abrumador, con un gran porcentaje entrando en incumplimiento, las instituciones crediticias comenzaron a enfrentar dificultades financieras. Condujo a las pésimas condiciones financieras en todo el mundo durante el período 2008-2009 y continuó durante los próximos años.

Las secuelas de la crisis financiera mundial de 2008-2009

Muchos de los que sacaron hipotecas de alto riesgo finalmente incumplieron. Cuando no pudieron pagar, las instituciones financieras recibieron grandes golpes. El gobierno, sin embargo, intervino para rescatar a los bancos.

El mercado de la vivienda se vio profundamente afectado por la crisis. Desalojos y ejecuciones hipotecarias comenzó a los pocos meses. El mercado de valores, en respuesta, comenzó a desplomarse y las principales empresas de todo el mundo comenzaron a fallar, perdiendo millones. Esto, por supuesto, resultó en despidos generalizados y períodos prolongados de desempleo en todo el mundo. La disminución de la disponibilidad de crédito y la falta de confianza en la estabilidad financiera llevaron a inversiones menores y más cautelosas, y el comercio internacional se desaceleró a un ritmo lento.

Finalmente, Estados Unidos respondió a la crisis pasando el Ley estadounidense de recuperación y reinversión de 2009, que utilizó una política monetaria expansiva, facilitó los rescates bancarios y las fusiones, y trabajó para estimular el crecimiento económico.